[呂千億]

06-13 綠圈美股/加股 盤前策略&走勢分析 大跌開始你准備好了嗎

SPX技術圖
這兩天市場的反應
熊市裡就做個空頭吧
上周的操作和回顧

Felix:
今天是6月13日，又是嶄新的一周。上周的大盤遇到阻力沒有成功站上，上周四周五是一個event driven 的大跌。總體走勢還是偏弱，具體細節分析可以看一下我頻道裡出的視頻。5分鍾圖走勢還是下跌趨勢當中，截至收稿，我剛剛止盈了一張ES 的空單，感覺這裡是有下跌動能底背離。不過我也再三強調，下跌趨勢中動能背離 不代表趨勢反轉。夜盤ES 3832附近是一個小支撐，今天大盤有很大概率要重新測試這個位置。

Tradingbeta:
市場上周四、上周五連著兩天都是大暴跌，原因就是對這個CPI數據的一個恐懼，星期4CPI數據沒出來之前，市場就已經開始有強烈的反應了，當時就跌破了4080這個重要的一個支撐位，星期五的話幾乎是一路沒有支撐，破位下行，跌到這個3900附近，今天盤前又是跌了接近100個點，現在盤前是3800。市場所處的階段就是在熊市裡面，因為通脹火熱，然後美聯儲又不得已要選擇加息的方式來控制這個通脹，但是市場很擔心的是因為它控制通脹呢，可能會導致這個經濟衰退，目前看這個經濟衰退可能是很難避免的，美聯儲想要找到這個軟著陸是幾乎不大可能實現。星期五的這個通脹數據8.6打破了人們說這個通脹見頂的預期，然後美聯儲的政策的有效性也備受質疑。
盤前的期指，現在3809已經是跌破上次的低點了，可以說就是基本上是破位，我們看下一個重要的基礎支撐位大概是在3650左右，所以這個點如果是有效跌破的話，我們強烈建議不要抄底，對今天下午有這個美聯儲副主席bernard，那個女的這個講話，通常來講它是比較鴿派啊，但是她之前也是轉鷹派，就是在這個加息的問題上沒有好說的。本周大家也知道是一個重磅周，美聯儲的決議就是在五月份加息之後，六月份預期，也要開始加息，然後市場對這個加息50個基點，其實已經是well expected，今天主要要看一下這個，會不會有什麼風聲，比如加息75個基點或者100個基點，那當然是市場會非常恐慌，從盤前看跌了2.25%這種跌幅，確實對眾多股票來講，這個殺傷力都是非常非常大的。明天還有PPI數據，然後星期三還有這個retail sales的數據。從各個維度看一下，這個加息有沒有影響到經濟。PPI數據我們一直講他是一個leading indicator of CPI，如果PPI沒有一個見頂的這個跡象的話呢，你對下一個月的這個CPI也難以保持樂觀。黃金上周五是一個巨大的突破啊，而且黃金的個股很多都是漲幅巨大，但是目前盤前看黃金也是跌了不到1%這樣。需要說一下，這個比特幣破位，我們一直是不敢碰的，現在是跌破了兩萬五，現在是兩萬三千五，對於這個數字貨幣的投資人來講呢，真的是一個巨大的災難啊，他跌得是比這個index是要多的多，跌了10%以上了，包括這個以太幣距離高點是可能四分之三都跌沒了。這個資本市場出現這種大范圍的災難的時候，只要流動性好的資產，一般來說都會被這個sell off, 黃金歷來都是這樣，就是如果市場出現一種崩潰性下跌的時候，在短時間內，因為很多這種資金，他收到margin call，或者把它從這個為了籌集資金這麼一個目的，所以要把這個黃金給賣了。所以啊，黃金並不是說它這個上漲邏輯變了，而是因為被很多人為了籌集資金，而不得已去賣黃金這個操作。很荒謬的一件事兒啊，就是美元指數啊，今天104.67也是接近這一輪的新高了，為什麼說他很荒謬，就是這個整個通脹那麼高，其實按照這種傳統理論來講的話，通常高就說明你的貨幣的購買力，是降低的啊，你的貨貨幣應該不值錢才對，但是你看美元指數這麼大漲，很重要一個原因就是因為美聯儲要加息。發現它會有這種大規模的加息，這東西怎麼說呢，其實就只是一個比爛吧，其他的世界加加不了息，要每年儲值，能加息的話，就給人一個perception啊，就是美元可能會更值錢，其實它是越來越不值錢的啊，整體這這種法幣是越來越不值錢的。對於黃金呢，再多說一句，就是我們的觀點沒有變，還是會走強的啊，就在這個大的金融背景底下，但是呢，短期回調吧，可能還是一個買入黃金股的一個機會，對於黃金來講啊，1860啊，還是一個爭奪的一個焦點位置，現在目前均價就在這個附近呢，大家可以看一下，我這個認為呢，就是大家如果hold cash也是沒有問題的，我們之前一直反復跟大家說，hold cash，大量的持有現金，因為市場真的是波動太劇烈了。

董事長在巴黎：

隨著上周五令人咋舌的通脹數據CPI的釋放，市場對美聯儲未來進一步增強加息幅度和力度，形成了共識，周五的股市，遭遇了清倉式拋壓；一根跳空低開低走大陰線，直接帶垮了股市，帶垮了個股，也使得很多小散的賬戶更加難看，心情沉痛。與此同時，我也看到綠圈KOL-著名期權高手花姐在朋友圈裡的曬圖，周五她通過買put做空大盤SPX的ETF，SPY，價位393 6月10日到期的末日PUT，單股贏利732%。在花姐的微信群裡，很早以前，她就上傳過一張表：一系列股票和未來走勢目標價，全是看跌，跌幅巨大，神奇的是，一一應驗。花姐一直看空，一直通過期權做空，這真是：多頭小散虧得悲痛欲絕，空頭牛散賺得盆滿缽滿。
為什麼股市進入2022年以來，總體呈現下跌，短暫反彈，繼續暴跌走勢，那麼多小散卻一直存在死多頭思維，進而被套得死死的？我分析如下原因：1.盲信巴菲特大師“我從來不做空美股”的信條，直接把做空從自己的操作流程裡刪掉。2.沒有經歷過美股持續走熊的黑暗時代。70年代，美聯儲主席沃爾克為了撲滅通脹，暴力出擊，持續加息到20%，導致美股熊市多年，當年的多頭資金死傷慘重。3.過去牛市養成的思維慣性。在2021年12月31日前的過去十多年，股票越跌越買，買買買沒有錯，早晚漲起來掙錢，養成了思維慣性，誤以為股市永遠上漲。
殘酷的事實是，進入2022年，美股開跌，目前熊市態勢明朗。以SPX為例，從周線看，四浪反彈已經結束，第五浪下跌已經開啟，有時第五浪是漫長而殘酷的。
令人欣慰的事，美股裡的做空方法齊備，做空工具齊全，即使你達不到花姐通過交易期權做空獲得暴利的逆天水平，也可以通過下面幾種方式獲利：一通過買入反向ETF做空。以QQQ為例，一倍的反向ETF是PSQ，二倍的是QID，三倍的是SQQQ。以SPX為例，一倍的反向ETF是SH，二倍的是SDS，三倍的是SPXU。Djia的反向ETF是SDOW等等，根據風險偏好和個人技術水平，總有一款適合你！另外，水平高的可以通過期權做空；有條件的可以直接做空股票。
股市分上漲，震蕩，下跌三種走勢。對應著做多，高拋低吸和做空三種交易策略。看對走勢，選對交易策略，才可能掙錢，一旦錯位，比如下跌走勢，卻去做多，必然賠錢。
美聯儲加息堅決，不知終點，目前熊市氣氛彌漫，空頭氣勢洶洶。希望股友們及時醒悟，不要和大趨勢作對，繼續當螳臂攔車的死多頭。而是順應走勢，當個有作為的小空頭吧。

晨曦：

大家好，我是晨曦，今天我想談談對上周股市和我的操作的回顧，並預測一下短期股市的可能走勢。
一周前我在綠圈我的頻道裡的股市隨想中預測本輪的反彈已經進入尾聲，並在morning call裡預測周五的通脹報告會高於預期，股市可能會大跌，這些預測都得到一一驗證。
我對股市的看法是短期內將下探年內新低，我認為過去幾十年的市場大底都是由美聯儲人為造出來的，每一次股市大跌，經濟危機，房市崩潰，美聯儲都可以通過大幅降息，大尺度發錢來挽救市場，但是這次不行了，這次美聯儲是紙老虎，除了通過嘴上胡說八道來調控市場外，實際上並沒有任何實質性措施可用。以前的每次市場危機，美聯儲都是救火隊員，這次美聯儲是始作俑者，美聯儲只有通過壓制股票市場和房地產市場來壓制通貨膨脹。現在最好的結果就是在經濟衰退的同時，通貨膨脹也能夠被壓下來；更壞的結果是在進入經濟衰退之後，繼續惡性通貨膨脹， 那麼更嚴重的經濟危機也有可能。現在造成通貨膨脹的一個很重要的原因是能源價格，所以我覺得我們必須對能源價格保持警惕，有下撤的可能性。
在交易方面，上兩周我主要是減倉和賣出CC (covered call), 上周四和周五則主要通過賣出Put 的方式進行少量保守性加倉。
我上周喊的單子戰績不錯：在關閉的單子中：贏18個，輸3個；在尚未平倉的單子裡：帳面有贏利的4個，賬面有虧損的8個，帳面打平的1個。
上周四和周五買了DIDI, 滴滴可能本周會轉入OTC 進行交易，如果真是這樣的話，股價將會有較大的漲幅，長遠來看，$5-$10 應該沒問題。政府對上市公司態度有所改變，從中長期的角度看，逢低介入有現金有盈利的中概股可能是個不錯的選擇。