[Max Ma]

马新明（MAX  MA）保险理财系列文章之（697）----“分红保险系列”之253:



目前受关税风暴的影响，全球金融市场剧烈动荡，股市连续二天普遍暴跌！

倾巢之下，焉有完卵？

另一方面，加拿大房市受高利率和不利经济环境的影响，已连续3年萎靡不振，销量骤减，价格下滑，近期虽有几次降息也不见好转。作为资产配置的二大常见类别，金融资产和房地产确实具有高回报潜力的优势，但也存在很大的风险和不确定性，算不上是安全稳健型的资产；

而定期存款、GIC、债券、年金等虽然安全稳健，但回报却又太低！

那么，是否存在一种既安全稳健、而长期回报又比较高的资产类别呢？有，那就是分红式终身人寿保险！

分红式保险作为一种集终身保障、财富积累和财富传承等功能于一体的保险理财产品和资产配置方式已越来越受到人们的认可和喜爱，更成为高收入高资产人士的首选，一个重要原因就是它的长期回报的安全稳健性！它虽然不能给投保人很高的、快速的回报，但确实是最安全稳健的资产之一，而且是所有安全稳健类资产（包括债券、GIC、年金等）中的平均回报最高的，税务效果也是最好的，更何况它还具有独一无二的保险保障和财富传承功能呢！它确实是锁定并安稳放大我们的部分劳动成果或投资成果的最佳方式。在全球金融市场动荡、股市房市不确定性大增的形势下，更彰显出分红保险作为一种安全稳健型资产的独特优势！

下面，就让我来阐述一下分红保险的回报之所以安全和稳健的秘诀所在：



一：分红保险的投资组合相当的“保守”和稳健。债券（Bonds）等固定收益类基金占了60%左右，风险较高的股票类基金（Equities）和房产投资各占20%左右， 这样一个偏保守的投资组合不可能有很高的回报，但也无太大风险，再加上进行了平滑处理的缘故（请见下面第三点），并由专家队伍负责管理，所以它的回报就比较稳定和安全。

 二：分红保险给客户的回报是一个长期的平均回报，可以将客户的资金锁定很长时间。分红保险的回报方式与普通基金投资是很不一样的，它是一种平均的、滞后的回报：若早期撤销则连本都拿不回；而到了后期却给你较高的回报，越到后期，增幅越大！这样就迫使投保人不轻易撤资，从而可以将投资锁定更长时间，让保险公司可以安心做长线投资，这虽然对投保人来说显得不够灵活，但换来的却是较高的长期回报。而银行等机构则不能长期锁定客户的资金。 

三：各保险公司都对分红保险的回报进行了平滑处理，所以，回报相当稳定，波动较少。 分红率（DSIR）是与分红保险的基金账户的投资回报率不同的！DSIR是在基金账户的投资回报率的基础上再融合了“死亡率、费用率和失单率”等因素、并经过7-8年的滚动平滑处理得出来的，所以，它非常平滑，波动很小、而且不会出现负数，从而使得分红保险成为所有安全稳健类资产中的平均回报最高、但波动最小、最安全的资产类别！

四：政府对此类产品的监管相当严格，因为它终究是属于“保险”类产品的范畴。作为带投资功能的保险产品，分红保险在充分享受政府对保险产品的税务优惠政策的同时，也处在政府的严厉监管之下：政府是不会允许保险公司随意妄为地将投保人投在分红保单里的保费拿去做投机性的或高风险的投资的，从而可确保投资的安全性！



（ 本文仅供参考，不构成具体建议。具体请咨询合格的专业人员，也欢迎与本文作者联系。马新明Max Ma为资深专业理财顾问，高级保险理财经理，环球百万圆桌会终身会员，对分红式保险进行过长期、系统和深入的研究，并具有丰富的实操经验。电话：647-832-6780；Email: maxmafin678@gmail.com；更多相关文章请浏览他的专业博客：www.msunfinancial.com/blog，或关注他的公众号: MaxMa_Canada，或加其微信：maxma678）